Welcher ETF fürs Altersvorsorgedepot?

Die drei ETF-Strategien

Es gibt drei grundlegende Ansätze für die ETF-Auswahl im Altersvorsorgedepot:

1. Ein Welt-ETF (einfachste Lösung)

Ein einziger ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren →, der die gesamte Weltwirtschaft abdeckt — die sogenannte Ein-ETF-Strategie. Das ist die Empfehlung der meisten unabhängigen Finanzexperten — und die Strategie, die historisch am besten funktioniert hat.

ETF/Index	Länder	Unternehmen	Durchschnitt p.a.*	TERWas ist TER?Total Expense Ratio — die jährlichen Gesamtkosten eines Fonds/ETFs in Prozent. Günstige ETFs: 0,1-0,3%. Das Standarddepot darf max. 1,0% kosten. Mehr erfahren →
MSCI WorldWas ist MSCI World?Aktienindex mit über 1.500 Unternehmen aus 23 Industrieländern. Durchschnittliche Rendite seit 1970: ca. 7% pro Jahr. Der Klassiker für ETF-Sparpläne. Mehr erfahren →	23 Industrieländer	~1.500	~7,0%	0,12–0,20%
FTSE All-World	49 Länder (inkl. Schwellenländer)	~4.000	~6,8%	0,22%
MSCI ACWI	47 Länder	~2.900	~6,9%	0,20%

*Historischer Durchschnitt seit Auflegung, Vergangenheit ist kein Indikator für die Zukunft

2. Zwei-ETF-Strategie (etwas mehr Diversifikation)

Wer auch Schwellenländer (China, Indien, Brasilien) stärker gewichten will:

• 70% MSCI World (Industrieländer)
• 30% MSCI Emerging Markets (Schwellenländer)

Das ergibt breitere Diversifikation, erfordert aber gelegentliches RebalancingWas ist Rebalancing?Regelmäßige Umschichtung der Anlagen, um die ursprüngliche Gewichtung wiederherzustellen. Im Altersvorsorgedepot steuerfrei möglich.
Mehr erfahren → — im Altersvorsorgedepot steuerfrei möglich.

3. Lifecycle-ModellWas ist Lifecycle-Modell?Automatische Umschichtung: Je näher die Rente rückt, desto mehr wird von Aktien in sichere Anleihen umgeschichtet. Reduziert das Risiko vor der Auszahlung.
Mehr erfahren → (automatisch)

Das Standarddepot, das jeder Anbieter anbieten muss, nutzt ein Lifecycle-ModellWas ist Lifecycle-Modell?Automatische Umschichtung: Je näher die Rente rückt, desto mehr wird von Aktien in sichere Anleihen umgeschichtet. Reduziert das Risiko vor der Auszahlung.
Mehr erfahren →:

• Jung (20-45): Hoher Aktienanteil (~80-100%)
• Mittel (45-60): Schrittweise Umschichtung in Anleihen
• Kurz vor Rente (60+): Überwiegend sichere Anleihen (~70%)

Vorteil: Vollautomatisch, kein Aufwand. Nachteil: Höhere Kosten (bis 1,0% statt 0,2%) und weniger Rendite im Alter.

Kosten: Der unterschätzte Rendite-Killer

Kosten klingen klein, sind aber über Jahrzehnte enorm — der ETF-Kostenvergleich zeigt die Unterschiede. Der Unterschied zwischen 0,2% und 1,0% TERWas ist TER?Total Expense Ratio — die jährlichen Gesamtkosten eines Fonds/ETFs in Prozent. Günstige ETFs: 0,1-0,3%. Das Standarddepot darf max. 1,0% kosten.
Mehr erfahren →:

	Günstiger ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau. Mehr erfahren → (0,2%)	Standarddepot (1,0%)	Unterschied
Einzahlung (150 EUR/Monat + Zulagen, 37 Jahre)	86.580 EUR	86.580 EUR	—
Endkapital (6% brutto)	~340.000 EUR	~275.000 EUR	-65.000 EUR

Was ist NICHT erlaubt?

• Einzelaktien — keine Apple, Tesla, Nvidia direkt
• Kryptowährungen — kein Bitcoin, Ethereum
• Zertifikate & Derivate
• Hochspekulative Fonds (Risikokategorie 6-7 nach SRRI)

Erlaubt sind nur Fonds der Risikokategorien 1-5 nach SRRI. Die meisten breit gestreuten ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
Mehr erfahren →s fallen in Kategorie 4-5 — das passt.

Unsere Empfehlung

1. Einen MSCI World oder FTSE All-World ETFWas ist ETF?Exchange Traded Fund — ein börsengehandelter Indexfonds, der einen Aktienindex (z.B. MSCI World) nachbildet. Günstig, breit gestreut, ideal für langfristigen Vermögensaufbau.
   Mehr erfahren → wählen Maximal breit gestreut, minimal Kosten, maximal einfach. Einen. Nicht drei. Nicht fünf.
2. Thesaurierend (wiederanlegend) Dividenden werden automatisch reinvestiert. Im Altersvorsorgedepot steuerfrei — der Zinseszins arbeitet voll für dich.
3. Auf die TERWas ist TER?Total Expense Ratio — die jährlichen Gesamtkosten eines Fonds/ETFs in Prozent. Günstige ETFs: 0,1-0,3%. Das Standarddepot darf max. 1,0% kosten.
   Mehr erfahren → achten Je niedriger, desto besser. Unter 0,25% ist gut. Das Standarddepot (1,0%) nur wenn keine bessere Option verfügbar.
4. Nicht ständig wechseln Einmal einrichten, laufen lassen. RebalancingWas ist Rebalancing?Regelmäßige Umschichtung der Anlagen, um die ursprüngliche Gewichtung wiederherzustellen. Im Altersvorsorgedepot steuerfrei möglich.
   Mehr erfahren → maximal 1x pro Jahr. Im Altersvorsorgedepot steuerfrei.

Weiterführende Ratgeber